文件编号 A461 0487
发布时间：2024 年 2 月 27 日。
天然气陷入争议漩涡
观点：关于气体清洁度、容量和峰值需求的争论。
关于天然气是否比煤炭污染更严重、LNG是否过剩**以及即将到来的天然气需求高峰的争论不太可能是决定性的，但抓住市场繁荣的机会赚钱是头等大事。
王能泉. 虽然天然气也是一种化石能源，但与石油和煤炭，尤其是煤炭相比，天然气在行业和公众的意识中无疑是一种清洁的化石能源。 然而，在拜登于2024年1月26日宣布暂停批准LNG新出口项目前后，美国和国际上出现了一轮关于天然气的争论，主要集中在三个方面：天然气是否是清洁能源、液化天然气是否过剩、天然气需求峰值是否即将到来。 本文将基于《石油**》等刊物发表的资料和数据，介绍这场争议的细节，让我们看看蓬勃发展的国际天然气行业非常有趣的暗流的另一面。
天然气比煤炭污染更严重，不再是脱碳的“桥梁燃料”？
长期以来，气候问题一直是国际社会的热点话题，大家都在谈论化石能源，尤其是煤炭。 然而，天然气虽然也是一种化石能源，但由于其低排放污染而被视为清洁化石能源，在许多国家的能源政策中，天然气被视为能源转型过程中的“桥梁燃料”，在化石能源向清洁能源的过渡中发挥着作用。 然而，这一概念正在被颠覆，并产生政策后果，可能对全球能源部门，尤其是天然气部门产生重大影响。
2024年2月10日，《石油**》刊登了海莉·扎鲁巴（Hayley Zarumba）的《质疑液化天然气作为脱碳'桥梁燃料'作用的新研究》，其中指出，拜登**宣布将暂停发放新的液化天然气出口许可证，以评估其对国内能源安全、消费者成本和环境的影响; 最近的研究和科学**表明，液化天然气可能不像以前认为的那样清洁，考虑到液化天然气的整个生命周期和甲烷排放，其对气候的影响可能比煤炭更严重; 暂停液化天然气出口是有争议的，一些人认为这将阻碍全球能源需求和环境进步，而另一些人则认为这是迈向更清洁能源替代品的必要步骤。
多年来，石油行业一直在努力游说，声称液化天然气是一种清洁能源，或者至少是比其他化石燃料更清洁的能源，并被宣传为向脱碳过渡的高排放燃料和清洁能源之间的过渡燃料或“桥梁燃料”。 然而，最近的研究表明，液化天然气可能并不总是比最肮脏的化石燃料煤炭更清洁。
最近，随着拜登**宣布暂停批准新的液化天然气出口许可证，关于液化天然气是否真的是其他化石燃料的清洁替代品的争论再次出现。 2024年1月26日，拜登宣布，冻结期间，美国能源部将审查和评估美国大量液化天然气出口项目是否“破坏了国内能源安全，提高了消费者的成本，破坏了环境”。
暂停批准将对全球能源市场产生广泛影响，因为美国是2023年全球最大的液化天然气出口国，届时美国液化天然气出口量将增加147%至8890万吨，而2022年为7750万吨。
拜登暂停批准新项目的决定在全球能源市场掀起了波澜，同时也再次引发了科学界对天然气的争论。 我们现在知道天然气对环境的危害比最初想象的要大得多，但对于它的危害性以及暂停出口是否真的是保护环境的正确做法，存在广泛的分歧。
2023 年 12 月，170 名气候科学家签署了一封信，敦促拜登拒绝未来所有建设液化天然气出口设施的计划，尤其是在墨西哥湾沿岸。 科学家们的论点基于这样的发现，即与流行的能源转型叙事形成鲜明对比的是，液化天然气实际上“对气候的影响至少比煤炭差24%”。 这个数字来自康奈尔大学即将发表的一项研究（尚未经过同行评审）。
问题不在于天然气本身的消耗，而在于液化天然气生产整个生命周期的排放。 康奈尔大学的数据基于液化过程的二氧化碳排放，这需要将天然气冷却到极低的温度，这是一个能源密集型生产过程。
另一个主要问题是天然气开采过程中甲烷的释放。 甲烷是一种非常有效的温室气体，虽然它在大气中的分解速度比二氧化碳快得多，但它在 20 年内的变暖能力是二氧化碳的 80 倍。 同行评议的研究越来越多地表明，天然气在其生命周期内产生的甲烷比以前认为的要多得多。
然而，其他专家认为，这些数字虽然经过同行评审，但出于政治动机，它们被夸大或歪曲，以讲述不一定与现实相符的叙述。 “如何处理这些论点非常令人沮丧，因为我们谈论的是公认的科学。 美国商会（U.S. Chamber of Commerce）负责政策的副总裁丹·拜尔斯（Dan Biles）在最近向《科学美国人》提交的一份关于环境问题的报告中说：“你知道，液化天然气和天然气可以通过替代煤炭来减少排放的概念已经确立。 感觉这些话就像认为地球过去是平的。 ”
华尔街最近的一篇专栏文章认为，拜登暂停新的液化天然气出口设施实际上对环境弊大于利。 美国自然保护联盟（American Conservation Alliance）主席克里斯·巴纳德（Chris Barnard）在一篇专栏文章中指出，如果美国在满足全球能源需求方面后退一步，包括俄罗斯和中国在内的其他能源大国将非常乐意填补这一空白。 他认为，除了市场上碳密集型能源的增加外，其结果将是地缘政治格局更加动荡。
Zarumba文章的结论是，与往常一样，真相可能介于两者之间。 但有一点是肯定的，无论煤炭还是液化天然气更清洁，清洁能源肯定永远是最清洁的。 当然，液化天然气将继续在稳定和实现能源平稳转型方面发挥作用，但我们越早摆脱它越好。
全球液化天然气是否过剩**？
当今国际天然气市场LNG产能建设正在取得长足突破，其中美国占比最大。 根据美国能源部已批准的在建项目，预计到2027年，美国LNG产能将达到每年约2亿吨。 此外，卡塔尔正在将其液化天然气产能从目前的每年 7700 万吨增加到 1每年42亿吨; 俄罗斯还计划将液化天然气出口量从 2023 年的 3300 万吨增加到 11亿吨。 因此，国际市场LNG是否会过剩，确实是业界非常关注的话题。
2024年1月17日，《石油**》刊登了伊琳娜·斯拉夫（Irina Slav）的《全球液化天然气产能过剩吗？ 文章指出，《能源监测》报告称，对液化天然气的需求将很快趋于平稳并开始下降; 该消息首次暗示液化天然气过剩，其报告还引用了国际能源署（IEA）的声明，即天然气需求峰值，如石油和煤炭需求峰值，将在短短几年内出现。
2023年，美国成为全球最大的液化天然气出口国。 2024 年，在气候活动家的敦促下，美国联邦**开始审查新液化天然气设施的审批程序。 大约在同一时间，有报道称，中国复苏的液化天然气进口正在威胁欧洲的能源安全。
就在十年前，在现代世界中，所有形式的天然气都是无可争议的碳氢化合物。 现在，它被称为“比煤炭更糟糕”，欧洲和北美的**正在瞄准其甲烷排放，即新的二氧化碳。 Energy Monitor的报告称，对液化天然气的需求将很快趋于平缓并开始下降，这就是为什么目前正在建设的许多液化天然气产能最终将成为搁浅资产的原因。
这个消息是第一个提出液化天然气过剩的消息。 支持转型的智库能源经济与金融分析研究所（Institute for Energy Economics and Financial Analysis）在几份报告中指出，全球液化天然气的生产能力将超过对这种燃料的需求。
然而，至少目前看来，需求仍然相当强劲。 尽管过去曾保证切断与主要天然气**参与者的所有天然气交易，但事实上，欧盟的需求如此强劲，以至于它在 2023 年进口了创纪录数量的俄罗斯液化天然气，而且很明显，它也在继续购买创纪录数量的俄罗斯液化天然气。
液化天然气产能过剩的观点是基于所有天然气需求将很快下降的预期。 天然气价格**的原因是消费量下降，至少在欧洲是这样。 Energy Monitor 的报告称，2022 年天然气需求下降了 20%，超过了在天然气消费量激增期间减少 15% 的目标。
毫不奇怪，持续的高价格下降对天然气消费的影响比任何强制降价都大。 此外，2022-2023年的暖冬也发挥了重要作用。 然而，即使在 2022-2023 年的冬天，11 月的寒流也导致德国人打开了他们的加热器，这引起了储气观察家的担忧，因为寒流导致了储存的天然气的大量开采。
该报告还引用了国际能源署（IEA）的法规，即天然气需求峰值，就像石油和煤炭需求峰值一样，将在短短几年内出现。 鉴于国际能源署在这一类别中的记录，最好对这一类别持保留态度。 毕竟，两年前，国际能源署（IEA）表示，世界不需要在新的石油和天然气生产上投入更多资金，但几个月后，该机构呼吁对新的石油和天然气生产进行更多投资。
在美国，由于对液化天然气的需求，公司正在建设新的液化天然气**产能。 很难想出一个更简单、更合适的例子来说明自由市场是如何运作的。 一种能源商品，有需求！ 如果有需求，套用壳牌前首席执行官本·范·贝登（Ben van Beyden）的话来说，就会有**。
2023年，中国成为全球最大的液化天然气进口国，尽管从俄罗斯进口的管道天然气激增至创纪录水平，国内产量也有所增加。 虽然有报道称天然气需求下降，但中国进口了如此多的液化天然气，以至于一些人开始担心这将提振欧洲现货市场**。
天然气需求的现实是，当你不需要它时，很容易减少消耗，2022 年冬天的德国就是一个很好的例子。 德国人被告知要节约能源，缩短淋浴时间，降低室温。 德国人按照他们的吩咐做了，首先是因为他们的天然气费变得很高; 其次，因为天气不太冷。 然而，当天气变冷时，这些人会提高室温，因为冬天的取暖不是奢侈品，而是必需品！
正是这个简单的生活事实表明，天然气需求的高峰可能还很遥远，除非**通过强制减少消耗的措施进行干预，以迫使减少天然气消耗。 但这一行动方案的棘手部分是找到一种类似气体的替代品，以避免大规模的公众不满。 面对大规模的风能和太阳能建设，对天然气的需求不断增长，足以证明这种替代方案尚未被发明或发现。
斯拉夫文章的结论是，如果自由市场不受控制，未来十年将有更多的液化天然气产能投入运营，其中大部分在美国，但也包括卡塔尔和俄罗斯，后者正试图在2027年之前将其出口能力翻一番。 这些新的液化天然气产能的开发成本为数百亿美元。 当然，许多公司，包括全球最大的大宗商品贸易商，对天然气需求的长期前景不会错。
赚了不少钱的壳牌，对LNG的未来更加乐观。
与大学等科研院所和新闻不同，业内人士对当前和未来的国际天然气市场有着完全不同的看法，更重要的是，他们正在采取的具体市场运作行为。
作为国际知名的能源公司，壳牌被认为是全球最大的液化天然气供应商。 壳牌在其网站上声称，壳牌液化天然气营销和**是世界领先的液化天然气产品组合之一。 自 50 多年前开展业务以来，壳牌通过为自己、合作伙伴和第三方管理货物的销售和购买，已成为世界上在液化天然气交付方面最有经验的公司之一。
2022 年，壳牌通过 12 家工厂和第三方液化天然气**，全球液化天然气产量达到 3000 万吨，向超过 25 个国家/地区交付了数百批液化天然气货物。 壳牌是全球最大的液化天然气运输运营商之一，管理和运营着超过18艘液化天然气运输船，并定期租用65艘液化天然气运输船，这些运输船合计约占全球液化天然气船队的11%。
由于早期涉足液化天然气业务，壳牌通过液化天然气在国际市场上赚了很多钱。 2024年2月23日，路透社援引接近这家英国超级巨头的消息人士的话报道称，由于冬季对燃料的强劲需求，壳牌在2023年第四季度从液化天然气交易中赚取了24亿美元，其中液化天然气交易贡献了其第四季度调整后收益的近三分之一。
路透社的两位消息人士称，2023年最后一个季度的液化天然气交易利润是该公司历史上最高的利润之一。
2024 年 2 月初，壳牌公布 2023 年第四季度调整后收益为 73 亿美元，远高于市场预期的 64 亿美元，这得益于强劲的液化天然气贸易和业务优化。
然而，这家超级巨头没有透露液化天然气交易对其收益的确切贡献，公司发言人拒绝评论路透社对液化天然气交易利润的评论。
壳牌首席执行官Wael Sawan在2024年2月初的财报发布会上表示，在2023年第四季度，在北半球冬季需求高峰之前，大西洋盆地和亚洲之间有大量的套利机会，这对壳牌在液化天然气交易中的表现是有利的。
更重要的是，壳牌相信液化天然气的长期需求增长，并继续将液化天然气和液化天然气**视为其业务的支柱之一。
2024年2月14日，壳牌发布《2024年液化天然气展望》报告，预测2040年全球液化天然气需求预计将激增50%，主要受亚洲需求增长的推动，包括中国从煤炭转向天然气，南亚和东南亚的经济增长将带动液化天然气消费量的增长。
壳牌在其《2024年液化天然气展望》报告中认为，2023年，全球液化天然气产量将达到44亿吨，略高于3液化天然气**的短缺量为97亿吨，限制了消费量的增长。 随着**的稳定，由于2022-2023年冬季温暖，天然气库存水平高，中国经济温和复苏，欧洲需求下降，这些将有助于稳定2023年全球天然气市场。 然而，市场波动依然存在，对安全的担忧引发了一段波动性较高的时期。 壳牌指出，2023年是紧张的，限制了液化天然气产量的增长，但仍高于历史平均水平。
壳牌表示，由于需求破坏和2023年欧洲天然气需求下降，中国天然气需求已超过经济温和增长。 日本曾是世界上最大的液化天然气进口国，随着更多核电站重启运营，日本的天然气需求继续下降。
从长远来看，壳牌预计，在中国工业脱碳和其他亚洲国家需求增长的推动下，全球液化天然气市场将在2040年代继续增长。
壳牌表示，虽然一些地区的天然气需求已经见顶，但全球天然气需求预计将在2040年后达到顶峰。 与国际能源署（IEA）的最新估计相比，壳牌的需求峰值是在10多年后。 国际能源署在2023年10月发布的《2023年世界能源展望》中表示，与2021年之前的十年相比，未来十年全球天然气需求增长将放缓，并在2030年达到顶峰。
美国能源信息署（EIA）对未来全球天然气需求的看法与壳牌类似。 例如，美国能源信息署在2023年版《国际能源展望》报告中预测，从现在到2050年，印度的天然气消费量将增长两倍以上，年均增长率为4。4%，是中国天然气消费年增长率的两倍多，印度将成为世界上增长最快的国家，并将主要依靠进口液化天然气来满足其快速增长的天然气需求。
事实上，壳牌远非唯一一家持相同观点并开展类似市场运营和投资活动的公司，除了美国大型液化天然气开发商外，卡塔尔和俄罗斯是上述公司中最具代表性的。 2024年2月25日，卡塔尔能源公司首席执行官萨阿德·卡比指出，卡塔尔能源公司认为，至少在未来50年内，天然气的未来是充满希望的，亚洲天然气市场将继续增长，在可预见的未来，欧洲仍将需要更多的天然气。 正是基于这种理解，卡塔尔正在大规模扩大液化天然气产能。 Ader Kabi还表示，卡塔尔北部气田的气藏评估将继续进行，如果有市场需求，将进一步扩大产量。
在能源转型热潮下，人们对天然气寄予厚望，也正因为如此，当前国际天然气市场非常火爆，市场中存在大量机会。 2011年，国际能源署表示天然气正在迎来第一个时代，但在2023年10月24日发布的2023年版《世界能源展望》报告中，国际能源署改弦易辙，称能源危机标志着天然气“第一时代”的结束，天然气需求将在2030年之前见顶。 全球能源行业有很多非常有趣的争论，包括目前正在进行的关于天然气的辩论，正如我们多次说过的那样，我们没有态度，但作为行业专业人士和在公司工作多年的人，我们的观点是，国际天然气市场，以美国为首的液化天然气产能大规模建设带动， 日益全球化，天然气正在成为像石油一样的全球性商品，国际天然气市场至少有10年或更长时间的机会。因此，充分利用当前繁荣的天然气市场，赚更多的钱是第一要务，是一切工作的王道！不管天然气是不是清洁能源，市场一定会给出答案！