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2024年以来,股市触底**,债券市场持续强劲**。 随着经济的发展和社会需求的改善,超长期国债逐渐成为重要的融资手段和资产配置工具。 3月6日,博时上证30年期国债交易所交易开放式指数**投资**(认购**:511133; 交易**:511130)正式发行,为“资产短缺”背景下的投资者又添了一款优质资产配置工具。
博时上证30年期国债ETF追踪上证30年期国债指数。 上证30年期国债指数于2023年12月20日发布,从上海证券交易所上市的债券中,选取符合中国金融**交易所30年期国债**即月合约交割条件的国债作为指数样本,以反映相应到期国债在上海证券交易所的整体表现。
近年来,超长期国债发行规模稳步提升,发行规则逐步增加,受到保险基金、农商银行、一级券商等投资者的青睐。 超长期国债票息优势强,无还款风险,且在成本降低逻辑带动利率下行的逻辑下行,在风险收益率基本可控的前提下,高息长期品种配置成本表现逐步提升。
博时上交所30年期国债ETF为投资者提供一键配置30年期国债的投资工具,结合了30年期国债的特点和场内ETF投资的便利性,具有投资价值超、进取性强、流动性好、工具性好四大优势。 首先,在投资价值方面,作为超长期债券,在低利率投资环境下,长期投资价值第一凸显; 二是具有侵略性,为投资者的长期策略提供了更锋利的矛头——标的指数加权修正持续时间约为18-19年; 三是流动性好,标的指数成分债券流动性好,成分债券可在同业和交易所交易,现有成分债券的活跃度、流动性和交易量足以支撑指数操作; 第四,博时上交所30年期国债ETF标的指数每季度调整一次,投资者无需人工换仓即可长期持有。
在购买方式上,投资者既可以在一级市场认购,也可以在二级市场买卖。 博时上证30年期国债ETF申请赎回效率高,场内交易方便。 认购赎回采用实物方式(认购可现金代替),认购股份可当日卖出赎回,当日赎回的成分股可立即卖出或用于认购; 在买卖交易方面,可以在交易所实现(T+0)日内轮动交易,资金在当天卖出,第二天可以提取。 其次,投资门槛较低,与银行间和交易所市场相比,最低认购门槛为1000股(约1000元),上市后最低交易单位为100股(约1万元),申请赎回时最低认购赎回单位为2000股(约20万元),满足机构和个人投资者的投资需求。
博时上证30年期国债ETF的拟管理人为博时固定收益投资二部经理万志文、卢瑞军,旨在为客户创造稳定收益,注重回撤控制,善于把握大类资产的轮动机会。
博时**表示,中国经济目前正处于高质量发展转型时期,或者长期处于低利率环境,因此长期债券的投资价值也将长期存在。 30年期国债走势更多取决于经济的长期发展趋势,从中长期来看,资产短缺和息票不足或会引导交易机构逐步扩大长期配置,而保险基金等配置机构的基本市场仍处于稳定状态, 而高价的特点或许为超长债提供厚厚的安全垫。
为了帮助投资者提高年度成功率,做好不同资产的配置,博时**打造了五大类ETF产品,涵盖A股、港股、美股、债券、大宗商品五大不同市场和资产类别——即“五朵金花”。 债券市场方面,除了博时可转换债券ETF和博时中国债券0-3年期国开行ETF外,获批的博时上交所30年期国债ETF是博时**在债券ETF领域的又一重要布局。
作为固定收益大厂商,海通**显示,截至2023年12月31日,博时**近10年整体表现为10413%,排名第2 14,近10年纯债整体表现为7717%,排名第3 25。 根据银河**,截至2023年12月31日,博时**债券投资资产净值超过3,72589亿元,位列行业第2148位。
截至2023年12月31日,博时**公司共管理公开发行367件**,并受全国社保委员会委托管理部分社保**,以及多个企业年金、职业年金及专项专项账户,总资产规模超过14668亿元, 不计货币**,博时**拥有总公共资产管理规模超过5478亿元,累计分红超过1936亿元,是中国资产管理领域的龙头企业之一。