一切都发生得太快了。
不久前，业内普遍认为，2024年集装箱航运业将面临数百亿美元的亏损。 然后，去年年底爆发的地区冲突可能会对集装箱航运业产生巨大影响。 我们通常用“百年一遇”这个词来形容疫情期间超级爆炸带来的创纪录利润**，而随着这场红海危机的蔓延，历史还会再次被改写吗？
红海集装箱船交通危机导致大量船队绕行好望角，航程增加，成本**，并直接影响红海、地中海、北非和尤基运费**。 千里之外的美国运价即将迎来2024年以来最大最猛烈的涨幅，这次涨价的逻辑是什么？它能持续多久？
众所周知，运费最终是由供求关系决定的。 2021-2024年美线运价的天价受到货量的支撑，因为疫情期间美国零售消费强劲，直接带动了进口的两位数增长。 货物量的快速猛增，远远超出了美国基础设施（码头、拖车、仓库、车架等）的运力，从码头到仓库的整个陆上**链条遭受前所未有的拥堵，导致实际运力下降，舱位不足、空箱成为常态，进一步推高运价， 天花板一次又一次地被打破。当时，托运人没有太多选择，因为收货人一直在催促发货，担心美国会把货物卖光。
那么，推动这一运价的逻辑是什么呢？
说美线与遥远的红海危机无关，当然是不对的。 最直接的影响是美国东部。 美国东海岸航线原本是为了避开巴拿马运河堵塞而改道至苏伊士运河，现在要么绕道好望角，要么返回巴拿马运河排队通行，结果是一样的：有效运力下降。 问题来了：没有关于实际运力减少幅度的确切数字，就像疫情期间港口拥堵所吸收的运力百分比充其量只是一个估计值一样。 运费反映了对未来市场的预期，运力减少的预期足以推动运价**。
近期美国市场需求未有变化，零售库存与销售比率长期低于2024年同期，但进口商没有大幅补充库存的冲动。 1月市场**的推动力来自农历新年，但成交量增幅不大。
已经触及运价上限的船公司毫不客气地、毫不犹豫地提高了价格。 航运公司纷纷抛出数千美元的涨幅，行业该如何接手？
面对飞涨的运价，托运人有两种选择：要么接受涨价按计划发货，要么观望。 疫情期间，托运人没有第二选择，因此运价飙升。 面临意外涨价的托运人能否抗拒不发货？如果暂时不送，还能忍多久？运费会下降吗？还是会继续上涨？
每一次运价**都是货主和船公司之间的博弈，这次涨价也不例外。 如果是FOB条款，收货人基本上可以按照原约定价格订舱，不影响交货。 当然，如果现货价格继续第一，合同价格打开巨大缺口，船公司会像以前一样限制舱位价格，而且还没有到这个地步。 受影响最大的是制定运费预付条款的托运人（包括电子商务）和没有商定价格的美国收货人。 美国现有库存可以多久不发货？
另一个重要影响因素是运费的走向。 价格上涨能否持续，与红海危机的演变密切相关，短期内无法解决。 欧美东贸绕过南非的第一个影响是船期混乱和延误，这是显而易见的。 随着危机的持续，空集装箱的流动也在增加。 航程过长、延误过长，不会在短时间内造成空箱紧张，但一旦船期被打乱，持续的危机将带来空箱调度异常和区域失衡。 事实上，一家领先的船公司已经为箱厂下了订单，据说箱厂的订单已经安排到3月。 也有箱子贸易公司反应迅速，立即向箱厂付款，生怕箱厂取消订单。 危机之下，一些人早早嗅到了机会，准备再度迎接"挥霍财富"。
原本低迷的美国线市场突然变得躁动起来。 随着越来越多的船只在好望角航行，对航运的影响与日俱增。 如果危机持续数月，对全球航运的影响将需要更长的时间才能恢复。 此次提价的时机至关重要，美线现货价格持续上涨，将较大影响2024年合约价格的谈判。 红海危机日新月异，未来方向难以**。 确定性的不确定性将是2024年最大的危机和机遇，集装箱运输行业“三年一次”的财富或许不是梦。
如果美线再现“天富”，这次谁能接住呢？2021-2024年可以说是一场集体狂欢，物流链上下游有机会分享盛宴。 需求端带动的涨价一般比较容易理解和接受，毕竟大家的经验都很直接。 在需求端不变的情况下，首端突如其来的变故导致的运价飙升，从一开始就让人怀疑和难以理解。 陷入困境的托运人现在将面临高昂的运费，他们肯定不会成为受益者。 提供物流服务的货代目前夹在中间：船公司的坚决推动和客户拒绝接受涨价。 新年到来之际，运费毫无征兆地上涨，游戏才刚刚开始。